Changpeng Zhao, CZ voor intimi, wil van een claim van $1.76 miljard af die aan zijn broek hangt. FTX, of beter gezegd, de puinhoop die Sam Bankman-Fried achterliet, wil dat geld terug. CZ, die comfortabel vertoeft in de Emiraten, zegt: “Mooie poging, maar de Amerikaanse rechtbank heeft hier niks te zoeken.” Een gehaaide zet, want hij claimt geen noemenswaardige banden met Delaware, de plek des onheils waar de zaak speelt. De claim zou procedureel ook rammelen. Is dit slim juridisch manoeuvreren, of een poging om onder de verantwoordelijkheid uit te komen?

Aandeleninkoop: Een stinkende zaak?

CZ’s advocaten stellen dat de wetten waar FTX zich op beroept niet van toepassing zijn op transacties buiten de VS. Een simpele strategie: wijzen op de tekortkomingen van de klacht en hopen dat de zaak verdwijnt. Simpel gezegd, CZ beweert slechts een handtekening te hebben gezet en niet de rechtstreekse ontvanger van de bewuste activa te zijn geweest. Klinkt als een bekend verhaal, nietwaar?

FTX schreeuwt moord en brand: Fraude!

De boedel van FTX beweert dat die terugkoop, gefinancierd met FTT-tokens en BUSD (die achteraf klantendeposito’s bleken te zijn), ronduit frauduleus was. De verliezen na de implosie van FTX moeten gecompenseerd worden, aldus de aanklagers. Het is duidelijk: FTX probeert alles te doen om nog iets van de stortvloed aan verliezen te kunnen goedmaken.

CZ’s rol in de val van FTX: meer dan toeval?

De aanklacht gaat verder dan die aandeleninkoop. De bewuste tweet van CZ in november 2022 zou een run op FTX hebben veroorzaakt, waardoor het bedrijf omviel. Een tweet kan een beurs ten val brengen? Dat lijkt me wat kort door de bocht. Eerder een druppel die de emmer deed overlopen. Caroline Ellison, ex-CEO van Alameda, getuigde dat er meer dan een miljard dollar aan klantengeld nodig was om de terugkoop van Binance te financieren. Alsof FTX en Alameda niet al genoeg problemen hadden. Had FTX een lijk in de kast die ze wanhopig probeerden verborgen te houden?

De nasleep: Gevangenisstraffen en miljardenschikkingen

SBF zit 25 jaar brommen. CZ heeft zelf ook al vier maanden achter de tralies doorgebracht vanwege overtreding van antiwitwasregels, als onderdeel van een schikking van $4.3 miljard. Een dure les, maar hij is wel vrij man. De rechter staat nu voor een dilemma: gaat de zaak tegen CZ door, of wordt het verzoek tot seponering gehonoreerd? Wat de uitkomst ook is, dit zal een enorme impact hebben op de verdere afwikkeling van het FTX-faillissement en de hele cryptomarkt. De beerput is nog lang niet leeg, zoveel is duidelijk.